近日，证券投顾行业迎来了强监管的时代。黑龙江省容维证券数据程序化有限公司深圳分公司因违规操作，被深圳证监局发出警示函，这已经是今年内该公司收到的又一份监管罚单。至此，各地证监局对投顾机构开出的罚单已累计至29张，涉及17家不同的投顾机构。
值得关注的是，多家投顾机构如黑龙江容维、湖南爱赢证券投资顾问有限公司等，均已多次受到监管处罚。新三板挂牌公司益盟股份也未能幸免，被监管责令整改。
据21世纪经济报道记者观察，这些受罚的投顾机构普遍存在的问题包括营销推广活动违规、内部控制不到位等。更令人惊讶的是，有些机构中甚至存在未在中国证券业协会注册的非专业人士进行股市分析直播的情况。
南开大学金融发展研究院院长田利辉指出，这一系列的监管动作显示，证券投顾行业的监管正在持续加强，对违规行为的查处力度也在不断提升。这体现了监管机构保护投资者权益和维护市场秩序的坚定决心。
进入今年以来，已有17家投顾机构因违规被监管处罚。田利辉认为，这些罚单反映出投顾机构在合规管理和业务操作层面的不足，亟需加强内控并提升合规意识。同时，也显示出监管机构对投顾行业的合规性检查和处罚力度的加大。
在严监管的态势下，一些知名投顾机构也触碰了“红线”。例如，益盟股份因异地营销和人员管理问题被上海证监局责令改正。同时，公司内一名员工因违规代理他人投资并分享收益，也收到了警示函。
除了面临监管压力，益盟股份的业绩也出现下滑。据其2023年年报显示，公司营收和净利润均有所下降。
年内，共有6家投顾机构被暂停新增客户，这是监管的重点处罚措施之一。这些机构的违规行为主要集中在内部合规管理、人员管理以及投资者适当性管理等方面。
湖南爱赢及其分公司成为今年收到罚单最多的投顾机构，共计7张，涉及问题包括公司治理不规范、员工买卖股票核查不到位、无资格人员展业、误导性营销等。
田利辉分析，投顾机构出现这些问题的根源在于合规意识淡薄、内控机制不健全以及行业内的恶性竞争。他强调，投顾机构在面临行业竞争加剧、监管政策趋严等多重挑战时，应把握差异化策略、专业化分工、智能化发展和服务高质量等关键要素，以应对未来的市场变化。
