10月10日晚间，红塔证券发布了其2024年前三季度的业绩预增公告，这份公告不仅标志着上市券商首份三季报业绩预告的出炉，更以亮眼的成绩吸引了市场的广泛关注。10月11日，二级市场迅速作出反应，红塔证券股价涨停，彰显了市场对这份业绩预告的高度认可。
据公告显示，红塔证券预计2024年前三季度将实现归母净利润6.52亿元，与上年同期相比增加了4.37亿元，同比增长高达203.85%。同时，预计扣除非经常性损益后的净利润为6.55亿元，同比增长更是达到了218.58%。
红塔证券表示，本期业绩预增的主要原因在于公司坚决落实新“国九条”和相关监管意见的要求，通过科学、有效的资产配置和弥补薄弱环节，取得了明显的经营效果。此外，公司还积极响应新“国九条”中增强分红稳定性、持续性和可预期性的号召，进行了中期分红，每股派发现金红利0.047元（含税），共计派发现金红利2.22亿元（含税）。
值得一提的是，近日红塔证券还获得了证监会批复同意，向专业投资者公开发行面值总额不超过80亿元的公司债券。展望未来，红塔证券将坚持以差异化金融服务平台、特色化精品券商为战略定位，聚焦客户、区域、业务、产品，进一步提升资产配置的科学性和有效性。
从上市券商业绩整体前瞻来看，券商分析师普遍认为，在近期多重利好因素的催化下，A股上市券商表现突出。叠加市场成交额显著增长，上市券商前三季度业绩有望迎来修复，收窄业绩降幅。第三季度净利润等部分指标有望实现同比增长。
具体来看，方正证券研究所所长助理、金融首席分析师许旖珊预计，上市券商前三季度主营收入同比下降7.5%，归母净利润同比下降9%。但分业务来看，投资业务将成为上市券商业绩的主要驱动，同比增长10%。而经纪、投行、资管、净利息收入则分别同比下降13%、下降35%、增长0.3%、下降23%。
华创证券金融业研究主管、首席分析师徐康也表示，预计上市券商第三季度营业总收入（剔除其他业务收入）为857.2亿元，同比下降3.2%；但归母净利润为289.55亿元，同比增加3.2%。资管业务展现韧性，自营业务或在去年低基数背景下同比高增长。
此外，浙商证券非银金融分析师洪希柠指出，9月份以来积极政策频出，推动资本市场多项指标回暖。这些政策与券商的经纪、投行等业务直接相关，为证券行业带来多方面积极影响。经纪业务方面，政策提振市场信心，有利于市场活跃度提高，直接促进成交额的放大，从而带来业绩改善。投行业务方面，并购重组市场活跃，券商财务顾问收入及占比均有望提升，有望弥补承销收入下滑。自营业务方面，股市投资收益率提升，有望带动券商投资收入高速增长，自营权益敞口占比较大的中小券商弹性更大。
对于券商板块的估值，华安证券首席经济学家、研究所副所长郑小霞认为，本轮行情由政策和基本面共同驱动，政策力度和落地速度均超预期。叠加货币、财政、产业政策的呵护，券商经纪业务和两融利息收入改善有望率先贡献业绩弹性，带动券商板块估值进一步修复。
